Загрузка
i
Рекламодатель: ПАО «Сбербанк»
ИНН:7707083893
ERID:2VtzqxjMHZq
Сбер Спасибо_980x90

«Ростелеком» консолидирует 100% Tele2 Россия для создания крупнейшего в стране интегрированного провайдера цифровых сервисов

ПАО «Ростелеком» (MOEX: RTKM, RTKMP; OTCQX: ROSYY) объявляет о том, что совет директоров компании одобрил сделку по приобретению 55% долей ООО «Т2 РТК Холдинг» (Tele2 Россия).

«Ростелеком» консолидирует 100% Tele2 Россия для создания крупнейшего в стране интегрированного провайдера цифровых сервисов

Консолидация позволит укрепить позиции в быстрорастущем мобильном бизнесе и создать ведущего интегрированного мобильно-фиксированного оператора связи и цифровых услуг на российском рынке.

Ключевые параметры и приоритеты сделки

  • Приобретение 100% контроля в стратегически значимом активе по привлекательной стоимости.
  • Реализация операционных синергий от совместной деятельности.
  • Поддержка фиксированного бизнеса в условиях тренда на мобилизацию последней мили и устройств.
  • Объединение инфраструктур и ресурсов для развития 5G в России.
  • Выгодные условия финансирования сделки: около 70% в неденежном формате.
  • 6.0 EV/EBITDA 2019 (5.2 EV/EBITDA 2020) — привлекательный мультипликатор для challengers[1].

Президент ПАО «Ростелеком» Михаил Осеевский заявил:

«Сделка обеспечит “Ростелекому” полный контроль над самым динамичным и успешным мобильным игроком на российском рынке, что позволит создать крупнейшего интегрированного провайдера цифровых сервисов в стране. Мы консолидируем 100% Tele2 Россия преимущественно на безденежной основе, исходя из справедливой фундаментальной стоимости и по привлекательному для такого рода активов мультипликатору.

Стратегически сделка дополнит экосистему “Ростелекома” новыми конвергентными предложениями, что позволит сделать ее еще более конкурентоспособной, привлечь и удержать большее количество клиентов, получить дополнительный доход от скоординированных перекрестных продаж и повысить рентабельность бизнеса в целом.

Сделка также обеспечит дополнительные возможности от совместного участия в реализации национальной программы “Цифровая экономика Российской Федерации” в части развития проектов информационной инфраструктуры, решений для умных городов, интернета вещей, беспилотного транспорта, сбора и обработки больших данных.

Помимо этого, реализация сделки создаст для группы компаний “Ростелеком” ряд конкурентных рыночных преимуществ и возможностей, использование которых позволит в среднесрочной и долгосрочной перспективах существенно улучшить финансовые показатели, упрочить и закрепить лидирующее положение “Ростелекома“ на российском рынке телекоммуникационных, ИТ- и прочих высокотехнологичных услуг, и сервисов. Уникальное сочетание крупнейшей волоконно-оптической сети, мобильной инфраструктуры, частотных ресурсов и компетенций команд “Ростелекома” и Tele2 Россия обеспечат мощную основу для развития 5G. Вместе “Ростелеком” и Tele2 станут уникальной интегрированной телеком- и ИТ-платформой, не имеющей аналогов на российском рынке связи по множеству цифровых сервисов и решений».

Стратегические цели сделки

Приобретение быстрорастущего и высокорентабельного мобильного бизнеса

Tele2 Россия является самым быстрорастущим мобильным игроком на российском рынке и единственным в стране мобильным оператором, который сумел значительно увеличить долю рынка за последние три года — на 2 п. п. до 17%[2]. Клиентская база оператора составляет 44 млн абонентов[3], при этом компания является лидером по NPS[4] в отрасли. Среднегодовые темпы роста выручки Tele2 Россия за 2016–2018 годы составили 16% по сравнению со среднеотраслевым значением в 4%. За последние три года Tele2 Россия увеличила число базовых станций LTE в шесть раз, что позволило выйти на второе место по их количеству среди российских мобильных операторов[5]. Компания является лидером телеком-рынка по общим темпам строительства сетевой инфраструктуры. По числу базовых станций 2G/3G/4G Tele2 Россия занимает третью позицию в отрасли.

Укрупненная компания будет характеризоваться более высокими темпами роста выручки и OIBDA, показателями рентабельности и генерации свободного денежного потока.

Реализация значительного потенциала фиксированных и мобильных активов

Сделка позволит группе «Ростелеком» дополнить свою цифровую экосистему новыми конвергентными продуктами, что будет способствовать росту потребления и доходов за счет реализации высоких возможностей кросс-продаж между сегментами.

Одним из ключевых трендов на телеком-рынке является предложение ведущими игроками конвергентных услуг, сочетающих возможности мобильной и фиксированной связи. Опыт зарубежных игроков сектора показывает: абоненты конвергентных услуг не склонны к смене оператора и приносят более высокую среднюю выручку — это более экономически выгодно для операторов.

«Ростелеком», обладая наиболее развитой фиксированной сетью и крупнейшей в стране абонентской базой доступа в интернет, в результате сделки получит стратегическое конкурентное преимущество и станет единственным игроком на российском рынке, способным в национальном масштабе предлагать единую конвергентную услугу на базе собственной оптической сети и мобильной инфраструктуры Tele2 Россия. Это станет важным фактором дальнейшего укрепления конкурентной позиции компании и роста доли как в мобильном, так и в фиксированном сегментах.

Реализация потенциала развития 5Gв России

В свете предстоящего развертывания сетей мобильной связи пятого поколения, сделка позволит объединить технологически взаимно дополняющие друг друга инфраструктуры «Ростелекома» (как магистральные линии связи, так и последнюю милю) и Tele2 Россия, а также экспертизу и лучший опыт двух компаний, необходимые для экономически рационального построения мобильных сетей следующих поколений.

Помимо этого, использование технологической инфраструктуры Tele2 Россия позволит «Ростелекому» оптимизировать эксплуатационные расходы. В частности, для отдельных сегментов клиентов и территорий возможен переход с фиксированного на беспроводной доступ, что позволит существенно экономить на эксплуатации и развитии сетей.

Возможности для реализации синергий

В результате сделки группа «Ростелеком» получит возможность реализации синергий, способных обеспечить создание дополнительной стоимости для компании.

Сделка усилит возможности по созданию новых услуг, кросс-продажам и пакетированию, а также продвижению конвергентных продуктов, что позволит ускорить рост выручки.

Существует весомый потенциал сокращения операционных затрат за счет увеличения масштаба деятельности, оптимизации внешних расходов и бизнес-процессов.

Структура сделки

Сделка по приобретению 55% долей в Tele2 Россия состоит из трех частей:

  • приобретение 10,0% долей в Tele2 Россия путем обмена на 10,0% обыкновенных акций «Ростелекома», находящихся на балансе ООО «МОБИТЕЛ» — дочерней компании ПАО «Ростелеком». Сделка происходит на безденежной основе на основании отчета независимого оценщика; сумма сделки составляет 24 млрд рублей;
  • приобретение 27,5% долей в уставном капитале Tele2 Россия за денежные средства, привлекаемые в результате дополнительной эмиссии обыкновенных акций ПАО «Ростелеком», размещаемой по закрытой подписке в пользу ПАО «Банк ВТБ» по цене 93,21 рубля за обыкновенную акцию, определяемой на основании отчета независимого оценщика; сумма сделки 66 млрд рублей;
  • приобретение 17,5% долей в уставном капитале Tele2 Россия за денежные средства по цене, определяемой на основании отчета независимого оценщика; сумма сделки 42 млрд рублей.

Подход к финансированию

В результате сделки укрупненная компания сохранит комфортный уровень долга, что обеспечивает выполнение действующей дивидендной политики «Ростелекома».

Интеграция и менеджмент

После завершения сделки «Ростелеком» планирует:

  • оставить Tele2 Россия самостоятельным юридическим лицом и сохранить его бренд;
  • обеспечить работу совместного интеграционного комитета, целью которого будет поиск и реализация синергий с сохранением амбициозных темпов развития Тele2 Россия в ближайшие годы;
  • сохранить менеджерскую команду Tele2 Россия и утвердить новую систему мотивации для менеджмента;
  • обновить и представить стратегию группы компаний «Ростелеком» в течение первого полугодия 2020 года.

 


[1] Динамично развивающийся оператор, вышедший на рынок позже основных игроков и успешно завоевывающий конкурентные позиции на уже сложившемся рынке.

[2] По данным ACM-Consulting не включая MVNO за 6 месяцев 2019 года.

[3] Прогноз Tele2 Россия на конец 2019 года.

[4] Net promote score — индекс определения приверженности потребителей товару или компании (индекс готовности рекомендовать).

[5] По данным Роскомнадзора на 30 октября 2019 года.


Лента новостей

В Ярославской области запретили посещать леса
В Ярославской области запретили посещать леса

В регионе введен особый противопожарный режим.

14.07.2025 в 12:10
Клиенты Т2 могут обменять минуты и Гб на поездки по платным трассам «Автодора»
Клиенты Т2 могут обменять минуты и Гб на поездки по платным трассам «Автодора»

Оператор T2 помогает своим клиентам сделать летние поездки — комфортными и скоростными.

14.07.2025 в 12:00
В Ярославле ставят адресные таблички с историческими названиями улиц
В Ярославле ставят адресные таблички с историческими названиями улиц

Первую уже можно наблюдать на здании мэрии.

14.07.2025 в 11:31
Инсайдеры отправляют форварда ярославского «Локомотива» в Хабаровск
Инсайдеры отправляют форварда ярославского «Локомотива» в Хабаровск

По данным источников, «Амур» не прочь видеть в своих рядах Ярослава Лихачева.

14.07.2025 в 11:22
i
Рекламодатель:ИП Герасимов А.И
ИНН:760600154874
ERID:2VtzqvtiL2f
КС_столешница_подоконник_камин_на 25год
На ярославском пляже обнаружили нефтеносные пески
На ярославском пляже обнаружили нефтеносные пески

Снимками экологического бедствия с нашим порталом поделился ярославский фотограф Илья Бесхлебный.

14.07.2025 в 10:52
В Ярославле депутатом может стать муниципальный энергетик
В Ярославле депутатом может стать муниципальный энергетик

Голосование пройдет 14 сентября.

14.07.2025 в 10:14
В минкульте рассказали, почему сократится репертуар Ярославского камерного театра
В минкульте рассказали, почему сократится репертуар Ярославского камерного театра

И добавили, что в новом сезоне труппа будет выступать на сцене ТЮЗа.

14.07.2025 в 09:58
Рыбинские бизнесмены боятся проблем из-за пешеходного центра
Рыбинские бизнесмены боятся проблем из-за пешеходного центра

Который пока даже в проекте не существует.

14.07.2025 в 09:52
Суд в Ярославле в 20 раз снизил компенсацию за падение пассажирки в автобусе
Суд в Ярославле в 20 раз снизил компенсацию за падение пассажирки в автобусе

Женщина просила миллион, а получила 50 тысяч рублей.

14.07.2025 в 09:36
Голкипер ярославского «Локомотива» рассказал, как отражать броски Овечкина
Голкипер ярославского «Локомотива» рассказал, как отражать броски Овечкина

Ярославские хоккеисты поделились эмоциями от «Матча года» — в поединке принимали участие Даниил Исаев и Максим Шалунов.

14.07.2025 в 09:20
В Ярославской области прогнозируют ливни со шквалистым ветром
В Ярославской области прогнозируют ливни со шквалистым ветром

Но не по всему региону, а местами.

14.07.2025 в 08:47
В Петропавловском парке Ярославля поставят беседку почти за 5 миллионов
В Петропавловском парке Ярославля поставят беседку почти за 5 миллионов

Она станет частью благоустройства общественного пространства.

14.07.2025 в 08:01
Ярославская прокуратура оспорила продажу земли в государственном заказнике
Ярославская прокуратура оспорила продажу земли в государственном заказнике

Иск подан в арбитражный суд Ярославской области.

14.07.2025 в 07:01
В Ярославле доплатят четверть миллиона за агитацию контрактника
В Ярославле доплатят четверть миллиона за агитацию контрактника

Новую социальную выплату хотят принять уже на ближайшем заседании муниципалитета 16 июля.

14.07.2025 в 06:01
Третий мост через Волгу в Ярославле начнут строить с 20 августа
Третий мост через Волгу в Ярославле начнут строить с 20 августа

13 июля объявлен открытый конкурс на проведение работ по строительству мостового перехода.

13.07.2025 в 18:19
Ярославский «Шинник» подписал защитника из чемпионата Португалии
Ярославский «Шинник» подписал защитника из чемпионата Португалии

У футболиста есть и опыт игры в российской премьер-лиге.

13.07.2025 в 16:50
Бэмби и круиз до Рыбинска: какой была неделя для ярославцев
Бэмби и круиз до Рыбинска: какой была неделя для ярославцев

На календаре уже почти середина июля. Термометры, кажется, «зависли» в районе +30, как и город, вынужденный прятаться от очередной атаки от солнца. И только ярославская новостная повестка не стоит на месте. На этой неделе в регионе было м...

13.07.2025 в 15:03
В Ярославской области осквернили зеленых медведей
В Ярославской области осквернили зеленых медведей

Происшествие имело место в Большой селе.

13.07.2025 в 14:21
В Ярославской области фура врезалась в деревенский дом
В Ярославской области фура врезалась в деревенский дом

ДТП случилось на федеральной трассе М-8.

13.07.2025 в 12:02
В Ярославле пенсионерка поверила чиновнику-мошеннику
В Ярославле пенсионерка поверила чиновнику-мошеннику

Ей в мессенджер написал преступник, представившийся главой одного из районов Ярославля.

13.07.2025 в 11:33
Улицу Советская в Ярославле будут ремонтировать до конца осени
Улицу Советская в Ярославле будут ремонтировать до конца осени

Речь об отрезке дороги между Красной и Советской площадью.

13.07.2025 в 09:01
Бастрыкин заинтересовался даниловским бездорожьем
Бастрыкин заинтересовался даниловским бездорожьем

Глава Следственного комитета поручил провести проверку по состоянию дороги к деревням Дулягино и Взвоз.

13.07.2025 в 08:02
80-летний водитель погиб в ДТП под Ярославлем
80-летний водитель погиб в ДТП под Ярославлем

Об этом сообщили в областной Госавтоинспекции.

12.07.2025 в 20:18
В Рыбинске на Окружной дороге сгорела машина
В Рыбинске на Окружной дороге сгорела машина

Видео произошедшего появились в соцсетях.

12.07.2025 в 18:23
Ярославцы просят почистить пруд в парке «Нефтяник»
Ярославцы просят почистить пруд в парке «Нефтяник»

И просят об этом уже не первый год.

12.07.2025 в 17:53
Экс-форвард ярославского «Локомотива» получит 100 миллионов в ЦСКА
Экс-форвард ярославского «Локомотива» получит 100 миллионов в ЦСКА

Николай Коваленко подписал контракт с армейским клубом.

12.07.2025 в 16:23

Видео

Все видео

Фоторепортажи

Все фоторепортажи
i
Рекламодатель: ПАО «Сбербанк»
ИНН:7707083893
ERID:2VtzqxUY5iF
Сбер Спасибо_250x330

Самое читаемое

Служба_по контракту
i
Рекламодатель:ООО "КЕХ ЕКОММЕРЦ"
ИНН:7710668349
ERID:2VtzqwLLc9i
Авито_а тот факт
i
Рекламодатель: ПАО «Сбербанк»
ИНН:7707083893
ERID:2VtzqxjMHZq
Сбер Спасибо_980x90